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期货市场形成所依据的基本观念并不复杂。
在市场经济中，几乎所有人类商业活动生产出的产品或劳务都会面对价格的风险，特别是一些大宗的、成批量的、大规模的商品或劳务，由于其生产周期较长，来自价格的风险有时候会大到冲抵本行业生产活动的全部利润的程度。于是，十分有必要寻找到一个市场，把行业生产活动本身以外的风险转移出来。这时候，期货市场就应运而生了。
以大豆期货为例，如果农业生产者在大连商品交易所以比较有利的价格把大豆提前卖出去，即建立一个相对有利的空头头寸。那么，农业生产者生产大豆本身的利润就已经得到保证了，他（或她）只要放心地进行农业生产就可以了。价格的风险已经被转移到期货市场上去了。
那么，谁来承担这部分风险呢？"理论上"讲，这部分风险由市场上的投机者来承担了。
请注意，这里用的"理论上"一词。事实上，大部分交易人（除一般现货商外），约占97%都是投机客。这些投机者并不以大豆为自己买卖的最终标的物。投机者参与大豆期货买卖，是因为价格波动会给他们带动风险的同时，也给他们带来赢利的机会。也就是说，农业生产者建立期货市场空头头寸，把风险转移出去的同时，把期货市场价格波动带来的利润机会也转移出去了。投机者以下面最简单的形式，从期货操作中赚钱：
买低----卖高
买高----卖得更高
卖高----买低
卖低----买得更低
期货操作中，价格只是一种相对关系。没人知道一手合约会涨得多高或跌得多低，只要你看对或做对便赚钱。
你不妨一起计算一下，以下几个操作案例中的盈亏得失。
例一：做多大豆期货
开仓：以1900元买进一手大连商品交易所（以下简称大商所）9月大豆期货合约，假设用保证金 1600元。
平仓：以2100元卖出一手DCE9月大豆。
净利（不含手续费）：（2100-1900）*10=2000元；
相对投入保证金的收益率为：125%
例二：做空铜期货
开仓：以15000卖出一手沪铜6月期货，假设用保证金5000元。
平仓：以15300买入一手。
净亏（不含手续费）：（15000-15300）*5=1500元；
相对投入保证金的损失率 30%。
从这两个例子可以看出，如果你做多某种商品期货。你会希望它的价格上升。放空某种商品期货，则希望它的价格下跌。最重要的--如果你对趋势方向的分析正确，操作就会赚钱。反之亦然。
期货市场是从现货市场中产生的，也就是说是从现货市场中衍生出来的。因此，期货市场也被称为衍生品市场。有些经济学家把"蒸汽机"和"股份公司"并称为十八世纪人类的两大发明。某种意义上讲，"期货交易"的发明一点也不逊色?quot;股份公司"的发明。人类有了"股份公司"的游戏规则，便解决了商业活动中能够迅速集聚大量资本的问题，形成了风险共担，利益共享的机制。解决问题的核心是投资风险的分散。可以说，没有"股份公司"，也就没有现代的铁路、电和大工业。"期货交易"游戏规则发明后，人类的农业生产、原材料生产和金融活动的风险被转移出去了，其核心点也是风险的分散。行业经营本身的风险被释放到市场上，才使得人类众多主流商业活动的过程不至于被过份的市场价格波动所中断。可以说，期货市场是现代市场经济完整形式中一个不可或缺的组成部分。
我们大可以庆幸，人类的智慧发明?quot;期货交易"这样的现代金融活动。使我们作为行业生产者，得到了一个"保险公司"；作为投机者，得到了一类新型投资工具。在"市场经济"这台人类"无心插柳"而又穷尽所有人思维而形成的机器中，期货市场称得上是最精巧、最激动人心的一个部件。其天地之大，令人难以想象。每个人都可以找到最适合自己的位置。
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